Enfoque del conocimiento básico del mercado financiero 2017: requisitos operativos para la emisión de bonos financieros.

1. Método de emisión

1. Los bonos financieros pueden emitirse de forma pública o privada en el mercado interbancario de bonos nacional.

2. La emisión de bonos financieros puede realizarse en forma de emisión total única o en forma de emisión fraccionada dentro de un límite.

2. Requisitos de garantía

Sin embargo, no existen requisitos de garantía obligatorios para que los bancos comerciales emitan bonos financieros, cuando una empresa financiera emite bonos financieros, la empresa matriz de la empresa financiera o; otras unidades miembro con capacidad de garantía Se deben proporcionar las garantías correspondientes, excepto aquellas exentas de garantías aprobadas por la Comisión Reguladora Bancaria de China. Las empresas de arrendamiento financiero establecidas por bancos comerciales con buenas calificaciones pero con menos de tres años de establecimiento deberán estar garantizadas por un garante con capacidad de garantía.

3. La calificación crediticia debe ser realizada anualmente por una agencia de calificación crediticia con capacidad de calificación de bonos.

Cuatro. Organización emisora

1. Establecimiento de un sindicato de suscripción

2 Métodos de suscripción y calificaciones de los suscriptores

El emisor debe establecer un sindicato de suscripción, que pueda suscribir mediante acuerdo, o Licitación y suscripción están disponibles. Si los bonos financieros se emiten mediante licitación y suscripción, el emisor deberá suscribir un acuerdo marco de suscripción con los miembros del sindicato de suscripción. Si los bonos financieros se emiten mediante contrato de suscripción, el emisor deberá contratar un asegurador principal. El asegurador principal debe ser una institución financiera y debe cumplir las siguientes condiciones: el capital social no es inferior a 200 millones de yuanes; fuertes capacidades de distribución de bonos, profesionales calificados que participan en el negocio del mercado de bonos y canales de distribución de bonos; no hay violaciones importantes de la ley; últimos dos años Violaciones; otras condiciones requeridas por el Banco Popular de China.

3. Requisitos operativos para la licitación y suscripción

Al emitir bonos financieros mediante licitación y suscripción, el emisor deberá revelar la siguiente información al asegurador principal: Antes de licitar, deberá estar en anunciar con al menos 3 horas hábiles de anticipación la hora específica de la licitación, el método de licitación, los objetos de la licitación, el método de licitación ganadora y el plan de licitación de emergencia al asegurador principal diariamente cuando comience la licitación, el emisor emitirá un documento de licitación al asegurador principal; asegurador una vez finalizada la licitación, el emisor anunciará inmediatamente el resultado ganador al asegurador principal y los resultados de la licitación de bonos financieros se anunciarán a más tardar el siguiente día hábil.

Manejo de situaciones anormales del verbo (abreviatura del verbo)

Si los bonos financieros se emiten en su totalidad de una sola vez o en cuotas dentro del límite, se debe realizar un informe escrito al momento de la presentación. con el Banco Popular de China, y exponga los motivos.

(1) Existen cambios significativos en las condiciones operativas y financieras del emisor.

(2) Cambios en el personal directivo superior;

③Reemplazo de controladores;

(4) El emisor toma nuevas decisiones de financiación de bonos

p>

(5) El emisor cambia de institución profesional, como suscriptores, firmas de contabilidad, bufetes de abogados o agencias de calificación crediticia.

⑥ Ya sea para emitir bonos financieros en cuotas, los acuerdos para cada cuota; , etc. ;

⑦Otros cambios importantes que pueden afectar el juicio correcto de los inversores.

Otras cuestiones relacionadas con los verbos intransitivos

El emisor no suscribirá ni suscribirá en forma encubierta sus propios bonos financieros. El emisor comenzará a emitir bonos financieros dentro de los 60 días hábiles a partir de la fecha en que el Banco Popular de China apruebe la emisión de bonos financieros y completará la emisión dentro del período prescrito. Dentro de los 10 días hábiles posteriores a la emisión de bonos financieros, el emisor informará por escrito de la emisión de bonos financieros al Banco Popular de China. Para la emisión específica de bonos financieros, la calificación crediticia está exenta con el consentimiento del suscriptor. Los bonos financieros dirigidos sólo pueden transferirse entre suscriptores.

Tendencias de la industria de valores