¿Cuál es la diferencia entre opciones virtuales y opciones reales?
1. Para opciones reales, el precio de ejecución de un contrato call será inferior al precio de mercado del valor subyacente, mientras que el precio de ejecución de un contrato put será superior al precio de mercado.
2. Para los contratos de compra y venta de opciones hipotéticas, el precio de ejercicio de la opción comprada es superior al precio de mercado actual y no tiene valor en sí mismo. La razón principal es el espacio de fluctuación del subyacente. activo, que se ve afectado por muchos factores.
Por ejemplo, las opciones reales equivalen a poder ganar dinero y comprar cosas. El precio de mercado en ese momento era bueno y se podía cerrar la posición el mismo día para obtener ganancias o ejercer la opción al vencimiento para obtener el valor de mercado.
El valor de las opciones virtuales es fácil de volver a cero. Sólo compre cuando el precio de mercado sea alto en ese momento.
Mire la siguiente figura para distinguir entre valor real, valor fijo y valor virtual.
Caishun Finance
¿Quién se beneficia más de la diferencia entre valor real y valor imaginado?
Cuando el mercado es muy abundante, el incremento de opciones virtuales será mayor que el de opciones reales.
La razón principal es que la prima de las opciones reales es mayor que la de las opciones imaginarias y el apalancamiento es menor. Por ejemplo, el 25 de febrero de 2019, el Shanghai Composite 50 subió casi un 7% y las opciones 50ETF subieron 192 veces ese mes. Se puede ver que cuando el mercado es suficiente, las opciones hipotéticas también pueden generar grandes beneficios y ciertos beneficios.
Espero que la introducción de opciones reales y opciones virtuales sea de ayuda para todos. Es beneficioso para todos comenzar con el análisis del conocimiento antes de la aplicación práctica y aprender más sobre las opciones.