Los derivados financieros se dividen en

Los derivados financieros son contratos cuyo valor depende de cambios en el activo subyacente. Estos contratos pueden estar estandarizados o no estandarizados. Un contrato estandarizado significa que el precio de la transacción, el tiempo de la transacción, las características del activo, el método de la transacción, etc. de su objeto (activo básico) están todos estandarizados de antemano, por lo que la mayoría de estos contratos se cotizan y negocian en bolsas, como los futuros. Los contratos no estandarizados se refieren a los asuntos mencionados anteriormente acordados por ambas partes de la transacción y, por lo tanto, tienen una gran flexibilidad, como los acuerdos a término.

Los derivados financieros son derivados relacionados con finanzas, que generalmente se refieren a instrumentos financieros derivados de activos subyacentes. Su característica * * * es la negociación con margen, es decir, siempre que se pague una cierta proporción del margen, se pueden realizar transacciones completas sin transferencia real del principal. El contrato generalmente se liquida con diferencia en efectivo. Sólo los contratos que se realizan mediante entrega física en la fecha de vencimiento requieren que el comprador pague la totalidad del préstamo. Por tanto, la negociación de derivados financieros tiene un efecto de apalancamiento. Cuanto menor sea el margen, mayor será el efecto apalancamiento y mayor el riesgo.

De la clasificación básica actual, existen principalmente tres categorías:

(1) Según la forma del producto, se puede dividir en cuatro categorías: forwards, futuros, opciones y intercambios.

(2) Clasificado por activos primarios, es decir, acciones, tipos de interés, tipos de cambio y materias primas. Si se subdividen aún más, las categorías de acciones incluyen acciones específicas (futuros sobre acciones, contratos de opciones sobre acciones) y futuros sobre índices bursátiles y contratos de opciones formados por combinaciones de acciones. Las tasas de interés se pueden dividir en tasas de interés a corto plazo representadas por tasas de depósitos a corto plazo (como futuros sobre tasas de interés, forwards de tasas de interés, opciones sobre tasas de interés y contratos de swap de tasas de interés) y tasas de interés a largo plazo representadas por bonos a largo plazo. las tasas de interés (como los contratos de futuros sobre bonos y de opciones sobre bonos); las categorías de divisas incluyen relaciones entre diferentes monedas y diversos productos físicos a granel;

(3) Según el método de negociación, se puede dividir en negociación in situ y negociación extrabursátil. El comercio en vivo, a menudo llamado comercio de intercambio, se refiere a un método de comercio en el que todas las partes de la oferta y la demanda se reúnen en el intercambio para realizar transacciones de oferta. El comercio extrabursátil significa que ambas partes de la transacción se convierten directamente en contrapartes y sus participantes se limitan a clientes con alto crédito.

Referencia específica: Inversión en Valores