Investigue estrictamente el flujo ilegal de crédito en el mercado inmobiliario, y los bancos pequeños y medianos se han convertido en el foco de la supervisión financiera inmobiliaria.
Recientemente, las reuniones del Buró Político del Comité Central del PCC y la conferencia de trabajo de la segunda mitad del año del banco central, la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China y otros departamentos han reiterado en muchas ocasiones que mantener una alta presión regulatoria sobre la financiación inmobiliaria. Las oficinas reguladoras locales de banca y seguros también han intensificado las inspecciones para contener aún más las lagunas jurídicas para frenar la tendencia a la financiarización y las burbujas inmobiliarias. Bajo la guía de una fuerte supervisión, el Sistema Regulador de Banca y Seguros de China no ha mostrado piedad con la transfusión ilegal de fondos crediticios a bienes raíces. Áreas populares como Shanghai, Guangdong y Ningbo han revelado intensamente multas relevantes, incluidas multas por valor de millones o. incluso decenas de millones.
Bajo la política de “la vivienda es para vivir, no para especular” y su estricta aplicación por parte de las autoridades reguladoras financieras, se ha controlado eficazmente el rápido crecimiento de los préstamos inmobiliarios. Vale la pena señalar que los bancos pequeños y medianos de algunas zonas han aprovechado la salida de los grandes bancos para competir por la participación de mercado en préstamos inmobiliarios. Los conocedores de la industria señalaron que las autoridades reguladoras financieras aumentarán la supervisión de las inversiones no estándar y los negocios fuera de balance de los bancos pequeños y medianos, y también podrán implementar una gestión basada en listas de los bancos con una alta proporción de nuevos préstamos inmobiliarios. .
Controlar estrictamente los riesgos financieros inmobiliarios
Recientemente, las políticas regulatorias inmobiliarias se han intensificado: contener las lagunas de financiación, estandarizar el orden del mercado e implementar requisitos regulatorios se han convertido en contenidos importantes de la regulación financiera inmobiliaria. políticas en muchos lugares.
Las autoridades reguladoras financieras han hecho muchas declaraciones sobre la financiación inmobiliaria. La reunión del Buró Político del Comité Central del Partido Comunista de China el 30 de julio reiteró que las casas son para vivir, no para especular, estabilizar los precios de la tierra, estabilizar los precios de la vivienda, estabilizar las expectativas y promover el desarrollo estable y saludable del mundo real. mercado inmobiliario. La conferencia de trabajo del banco central para el segundo semestre de 2021 señaló que se debe implementar el sistema de gestión prudente financiera inmobiliaria. La reunión de trabajo de mitad de año de la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China aclaró los requisitos y propuso que los “tres y cuatro niveles” y los requisitos de concentración de préstamos inmobiliarios se implementarán estrictamente para evitar que los fondos de seguros bancarios fluyan hacia el mercado inmobiliario en un desvío y en violación de las normas.
El "Informe de implementación de la política monetaria de China para el segundo trimestre de 2021" publicado recientemente por el banco central señaló que es necesario mantener la continuidad, coherencia y estabilidad de las políticas financieras inmobiliarias e implementar un sistema prudente de gestión financiera inmobiliaria.
La Oficina Reguladora de Banca y Seguros de muchos lugares ha tomado recientemente disposiciones para la supervisión financiera de bienes raíces. Por ejemplo, la Oficina Reguladora de Banca y Seguros de Tianjin propuso controlar estrictamente los riesgos financieros en el mercado inmobiliario e implementar estrictamente la gestión de la concentración de préstamos inmobiliarios y otros requisitos. La Oficina Reguladora de Banca y Seguros de Anhui exige que los "tres niveles y cuatro niveles" y los requisitos de concentración de préstamos inmobiliarios se implementen estrictamente para evitar que los fondos de seguros bancarios se desvíen y fluyan ilegalmente hacia el mercado inmobiliario. La Oficina Reguladora de Banca y Seguros de Shanghai declaró que el próximo paso será frenar aún más la burbuja financiera de bienes raíces e implementar políticas precisas basadas en las condiciones reales de Shanghai para promover el desarrollo estable y saludable del mercado inmobiliario.
Ren Tao, un distinguido investigador del Laboratorio Nacional de Finanzas y Desarrollo, cree que las autoridades reguladoras frecuentemente emiten políticas para evitar que los fondos se desvíen y fluyan ilegalmente hacia el mercado inmobiliario, principalmente porque la actual industria inmobiliaria ha absorbido Demasiados recursos financieros ayudarán a impulsar a los bancos comerciales a centrarse más en áreas económicamente débiles, como las pequeñas y microempresas, las zonas rurales y los agricultores, la manufactura ecológica y la innovación tecnológica, así como en áreas clave fomentadas por el Estado. Al mismo tiempo, promover la economía virtual a real ayudará a promover el desarrollo equilibrado de las finanzas y los bienes raíces y la economía real, y evitará que las industrias financiera e inmobiliaria se desvíen excesivamente de la vía de desarrollo de la economía real.
Fuertes esfuerzos para combatir los fondos ilegales
A medida que las políticas continúan endureciéndose, las autoridades reguladoras financieras han realizado esfuerzos sin precedentes para investigar el flujo ilegal de fondos de préstamos hacia el mercado inmobiliario. Recientemente, las principales ciudades, incluidas Shanghai, Guangdong, Ningbo y otras, han divulgado intensamente multas relacionadas con créditos para vivienda, y algunas ciudades también han llevado a cabo inspecciones especiales.
Desde la perspectiva de los motivos del castigo, los hechos ilegales de la institución sancionada incluyen principalmente el flujo ilegal de fondos crediticios, como préstamos operativos personales y préstamos de consumo personal, hacia el mercado inmobiliario, y la inversión ilegal. de inversiones interbancarias, fondos de gestión financiera, etc. en el precio de la tierra o "cuatro certificados" Proyectos inmobiliarios incompletos, etc.
Por ejemplo, la Oficina Reguladora de Banca y Seguros de Guangdong anunció recientemente 12 multas consecutivas a 12 sucursales y 10 personas responsables de 4 bancos, el Industrial and Commercial Bank of China, el Industrial Bank, el China Merchants Bank y el China Guangfa. Bank, fueron multados con un importe total de 10,9 millones de yuanes, y el caso se refería al flujo ilegal de préstamos comerciales y préstamos al consumo en el campo inmobiliario. La multa divulgada por la Oficina Reguladora de Banca y Seguros de Shanghai muestra que el Banco de Shanghai fue multado con 4,6 millones de yuanes por "violaciones graves de normas comerciales prudentes en la revisión del cumplimiento de las empresas inmobiliarias de inversión interbancaria" y "se utilizaron algunos préstamos personales". para compras de viviendas en violación de las regulaciones." La sucursal de Yunnan del Banco Agrícola de China fue multada con 4,2 millones de RMB por 13 infracciones, incluida la emisión ilegal de préstamos a empresas de desarrollo inmobiliario a través de sujetos de préstamos de desarrollo no inmobiliarios y la emisión ilegal de préstamos hipotecarios falsos.
El 16 de julio, la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China también impuso enormes multas de casi 300 millones de yuanes a cinco bancos, incluidos Minsheng Bank y Shanghai Pudong Development Bank, muchos de los cuales estaban involucrados en "transfusiones de sangre" ilegales. "bienes raíces.
Además de imponer multas, algunas ciudades clave también organizan investigaciones en profundidad dentro de un cierto rango. Tomando a Shenzhen como ejemplo, el 7 de agosto, el departamento de regulación financiera de Shenzhen publicó datos que muestran que después de múltiples rondas de inspecciones continuas e inspecciones regulatorias, hasta el momento, se ha descubierto que 2.155 millones de yuanes en préstamos con fines comerciales han fluido ilegalmente al sector inmobiliario.
¿Por qué los préstamos comerciales y de consumo siguen llegando al mercado inmobiliario en violación de las regulaciones? Wang Yifeng, analista jefe de la industria financiera de Everbright Securities, señaló que, por un lado, debido a la fuerte disposición de los bancos a prestar, los préstamos inmobiliarios nacionales tienen las características de "cuota alta, ciclo largo, tasa de interés alta, baja garantías dudosas y excelentes", y el coste del control y la gestión del riesgo es bajo. , es un activo de alta calidad preferido por los bancos. Por otro lado, es difícil controlar el uso de los fondos posteriores a los préstamos, especialmente el flujo de préstamos operativos, y la escala de los préstamos operativos es significativamente mayor que la de los préstamos al consumo, lo que los hace más tentadores para los especuladores inmobiliarios.
Los bancos pequeños y medianos se han convertido en objetivos clave de la supervisión
Bajo el tono de "la vivienda es para vivir, no para especular" y una aplicación estricta por parte de las autoridades reguladoras financieras, la rápida Se ha controlado eficazmente el crecimiento de los préstamos inmobiliarios. Según datos de la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China, a finales de junio, los préstamos inmobiliarios habían crecido un 9,8% interanual, la tasa de crecimiento alcanzó el mínimo de ocho años y la concentración de préstamos inmobiliarios cayó; desde un máximo del 29,2% en 2019 al 28,2% a finales de junio. Aunque la tendencia está mejorando, también hay una nueva tendencia en el mercado en la que algunos bancos pequeños y medianos locales están aprovechando la salida de los grandes bancos para competir por la participación de mercado de préstamos inmobiliarios.
En este sentido, Wang Yifeng dijo que debido al bajo nivel de gestión de riesgos de los bancos pequeños y medianos, la débil capacidad para resistir riesgos y la falta de métodos de eliminación de riesgos, los bancos pequeños y medianos Puede verse afectado por el riesgo del "rinoceronte gris" en el sector inmobiliario con mayor impacto, por lo que es necesario controlarlo moderadamente.
Las autoridades reguladoras han dejado claro muchas veces que en la próxima etapa aumentarán la supervisión de los bancos pequeños y medianos. Liu Zhongrui, subdirector del Departamento de Información Unificada de la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China, afirmó anteriormente que la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China concede gran importancia a este tema e implementará la gestión de listas para los bancos con una alta proporción de bienes raíces nuevos. préstamos, insta a estos bancos a implementar requisitos de regulación financiera inmobiliaria y controlar razonablemente la tasa de crecimiento de los préstamos inmobiliarios. La conferencia de trabajo del Departamento de Operaciones y Gestión del Banco Central correspondiente al segundo semestre del año también dejó claro que se fortalecerá la gestión de concentración de créditos inmobiliarios de los bancos corporativos locales.
Ren Tao predice que en la próxima etapa, las autoridades reguladoras financieras aumentarán la supervisión de las inversiones no estándar y los negocios fuera de balance de los bancos pequeños y medianos, implementarán la penetración y la gestión de listas con referencia al crédito ordinario, y exigen que las inversiones atípicas y el crédito fuera de balance vuelvan al crédito tradicional dentro del balance para facilitar una gestión unificada. Por otro lado, también es posible implementar una gestión de listas para los bancos con una alta proporción de nuevos préstamos inmobiliarios e instarlos a implementar requisitos de regulación financiera inmobiliaria.