Modelo de servicio de arrendamiento financiero

En primer lugar, las empresas de arrendamiento financiero toman deudas externas directamente de empresas afiliadas o matrices en el extranjero. Este tipo de empresas suele tener una trayectoria económica real en el extranjero y cuenta con entidades dedicadas a la fabricación tanto en el extranjero como en el país. Para promover las ventas de los productos del grupo, la empresa matriz estableció una empresa de arrendamiento en China para gestionar el negocio de arrendamiento directo, es decir, de acuerdo con los requisitos del arrendatario, la empresa de arrendamiento compra equipos al fabricante y se los alquila al arrendatario. Para apoyar el desarrollo empresarial de las empresas de arrendamiento financiero nacionales, la empresa matriz o las empresas afiliadas prestan los fondos restantes a empresas nacionales de arrendamiento financiero de inversión.

La segunda es que las empresas nacionales establecen empresas de plataformas operativas en el extranjero, y las empresas extranjeras cotizan en bolsa en el extranjero o recaudan fondos mediante la emisión de bonos y luego otorgan préstamos a empresas nacionales. Los verdaderos controladores de estas empresas suelen ser grandes empresas estatales o privadas. Después de establecer una empresa fantasma en el extranjero, regresar a China para establecer una empresa de arrendamiento financiero con financiación extranjera, aprovechar al máximo la conveniencia política para que las empresas de arrendamiento con financiación extranjera obtengan deuda externa y utilizar fondos extranjeros de bajo costo para manejar las ventas. y arrendamientos posteriores para empresas financiadas por China.

El tercero es utilizar el crédito concedido por los bancos nacionales a empresas financiadas por China para proporcionar garantías externas en RMB o en moneda extranjera para que las empresas de arrendamiento financiero con financiación extranjera tomen deudas extranjeras. Según las regulaciones del Banco Popular de China, este tipo de garantía externa en RMB no está incluida en el control de los indicadores del saldo de garantía, y el crédito se otorga a empresas nacionales, por lo que los bancos nacionales no tienen escrúpulos en emitir dichas cartas de garantía. Además, algunos bancos también gestionan garantías externas en divisas, es decir, los bancos nacionales emiten garantías externas en RMB y las instituciones extranjeras proporcionan deuda externa en moneda extranjera. Los bancos aún no han incluido dichas garantías en la gestión de los indicadores del saldo de garantías externas. Después de utilizar la garantía mencionada más la estructura de deuda externa para obtener fondos de deuda externa, la empresa de arrendamiento con financiación extranjera utilizará deuda extranjera en RMB o deuda en moneda extranjera para liquidar divisas y pagarlas a instituciones nacionales financiadas por China para la compra de sus bienes de segunda mano. De hecho, los activos no se mueven en absoluto y todavía son utilizados por instituciones financiadas por China, que pagan regularmente el principal y los intereses del arrendamiento a la empresa de arrendamiento. Este modelo es un negocio de venta-arrendamiento gestionado por empresas de arrendamiento para empresas, instituciones médicas, escuelas y otras instituciones financiadas por China que no tienen indicadores de deuda externa. En este modelo de negocio, la empresa de leasing y el arrendatario comparten los beneficios de los fondos extranjeros a bajo interés: normalmente el tipo de interés de la deuda externa de la empresa de leasing ronda el 4%, mientras que el tipo de interés del arrendamiento puede alcanzar alrededor del 5%, y la diferencia entre el el segundo son los ingresos de las empresas de arrendamiento; la tasa de interés para que las instituciones nacionales pidan préstamos a los bancos nacionales es de alrededor del 6%, por lo que las instituciones nacionales también están dispuestas a cooperar con las empresas de arrendamiento para llevar a cabo negocios de venta y arrendamiento posterior.

En cuarto lugar, volver a endeudarse con deuda externa mediante la compra de activos arrendados de otras empresas de arrendamiento nacionales. Algunas empresas de arrendamiento financiero con financiación extranjera se dedican a la compra de activos arrendados como parte de su ámbito comercial y pueden solicitar el registro de deuda externa en nombre de la compra de activos arrendados a otra empresa de arrendamiento. De hecho, se trata de una cooperación entre dos empresas de leasing. El método específico es que una de las empresas con recursos de arrendamiento internos pero condiciones o canales de financiamiento limitados vende activos arrendados, obtiene fondos de financiamiento de otra empresa con mejores canales de financiamiento y luego lanza nuevos negocios de arrendamiento.

El quinto es pedir prestado deuda externa en nombre del manejo del negocio piloto de factoring. El negocio de factoring llevado a cabo por compañías extranjeras de arrendamiento financiero que se ha puesto a prueba en Shanghai permite a las compañías de arrendamiento proporcionar financiamiento comercial a empresas manufactureras mediante la compra de cuentas por cobrar, es decir, tomando prestado deuda externa en nombre del negocio de factoring.