¿Cuáles son los principales factores que afectan los cambios en el precio de las opciones sobre acciones?

(1) Precio actual del objeto del contrato:

Siendo iguales el resto de variables, si el precio del objeto del contrato sube, el precio del La opción de compra aumentará y el precio de la opción de venta bajará. Cuando el precio del contrato subyacente cae, el precio de la opción de compra baja y el precio de la opción de venta aumenta.

(2) Precio de ejercicio de las opciones sobre acciones:

Para las opciones de compra, cuanto mayor sea el precio de ejercicio, menor será el precio de la opción; para las opciones de venta, cuanto mayor sea el precio de ejercicio, menor será el precio de ejercicio; Cuanto menor sea el precio de la opción, mayor será.

(3) Tiempo restante de las opciones sobre acciones:

Para las opciones, el tiempo es igual a la posibilidad de obtener ganancias. Cuando otras variables son iguales, cuanto más largo sea el período restante, más valiosa será la opción para el comprador de la opción y mayor será el riesgo para el vendedor de la opción, por lo que su precio debería ser mayor.

(4) Tasa de interés libre de riesgo actual:

Cuando otras variables son iguales, cuanto mayor es la tasa de interés, mayor es el precio de la opción de compra y menor es el precio de la opción de venta. Cuanto más bajas sean las tasas de interés, menor será el precio de las opciones de compra y mayor será el precio de las opciones de venta. El impacto de los cambios en las tasas de interés sobre los precios de las opciones está relacionado positivamente con el tiempo restante hasta el vencimiento de la opción.

(5) Volatilidad esperada del objeto del contrato:

La volatilidad es un indicador de la gravedad de los cambios en los precios de los valores. Cuando otras variables son iguales, las opciones sobre acciones con mayor volatilidad subyacente tienen precios más altos.