¿Cuál es la prima de las opciones sobre acciones?

La prima de una opción sobre acciones es el costo de pagar un contrato de opción, que también es el monto principal de comprar o vender un contrato.

La prima se compone de valor intrínseco y valor temporal.

El valor intrínseco de una opción está determinado por la relación entre el precio de ejercicio del contrato de opción y el precio de mercado subyacente de la opción, lo que indica que el comprador de la opción puede comprar la opción en mejores condiciones que el precio de mercado existente. La porción del producto de la compra o venta del valor subyacente. El valor intrínseco sólo puede ser positivo o cero.

Solo las opciones con dinero real tienen valor intrínseco, mientras que las opciones at the money y out of the money no tienen valor intrínseco. El valor intrínseco de una opción de compra in the money es igual al precio actual de la acción subyacente menos el precio de ejercicio de la opción, y el valor intrínseco de una opción de venta in the money es igual al precio de ejercicio de la opción menos el precio de la acción subyacente.

El valor temporal se refiere a la cantidad que el comprador de la opción está dispuesto a pagar para comprar la opción cuando es probable que el cambio en el precio del contrato correspondiente aumente el valor de la opción a medida que pasa el tiempo. Es la cantidad de dinero que el comprador de la opción está dispuesto a pagar. El exceso de una regalía sobre su valor intrínseco.

Cuanto más largo sea el período de validez de la opción, mayor será la posibilidad de obtener ganancias para el comprador de la opción; para el vendedor de la opción sobre acciones individual, mayor será el riesgo que deberá asumir. Cuanto mayor sea la prima requerida para emitir una opción, más estará dispuesto a pagar el comprador para obtener más oportunidades de ganancias. Por lo tanto, cuanto más tiempo permanezca vigente la opción, mayor será su valor temporal.