¿Es segura la acción 3500?
Esta pregunta en realidad trata sobre predecir la tendencia futura del mercado de valores. Pero cuando se trata de precisión de predicción, nadie sale ganando. La forma más sencilla es permanecer asombrado por el mercado de valores, renunciar a las predicciones y confiar en métodos científicos para reducir los riesgos y aumentar la tasa de ganancias. Entre ellos, el método de operación más simple es la inversión fija: es decir, un tiempo fijo, una cantidad fija y la deducción automática de la inversión en fondos abiertos designados. Por ejemplo, invierta 1.000 yuanes u otra cantidad fija cada semana o cada mes para comprar un fondo de inversión fijo.
Debido a que número de acciones = monto/valor neto, la cantidad que compramos cada vez es la misma. A medida que aumenta el patrimonio neto, disminuye el número de acciones que compramos. Si cae, compra más copias. De acuerdo con el principio de comprar barato y vender caro. El costo de todo el período de inversión se diluye y se pueden obtener mejores rendimientos vendiendo en una posición relativamente alta.
Hay un dicho en el círculo financiero que dice que "medir con precisión el mercado es más difícil que atrapar un cuchillo volador en el aire". La inversión fija elimina la confusión de plazos y reduce los riesgos al distribuir uniformemente los costos de inversión. La inversión fija puede superar la avaricia y el miedo humanos, permitiéndonos mantener la calma cuando el mercado de valores está loco y no seguir la tendencia cuando el mercado de valores fluctúa hasta el fondo. Si no nos rendimos o escapamos, nos perderemos lo bueno; oportunidad de "comprar el fondo". El método de operación de inversión fija es relativamente simple, por lo que también se le llama "método de inversión del vago".
Si se trata de una inversión fija, entonces no hay necesidad de preocuparse si el mercado es de 3500 puntos, 2000 puntos o 6000 puntos. Cuanto mayor sea la volatilidad del mercado de valores, mejor será el efecto de la inversión fija. El monto de la inversión es fijo y es obligatorio comprar barato y vender caro. Con el tiempo, si suma, el precio de compra promedio disminuirá. Lo único de lo que debemos preocuparnos es de elegir un buen objetivo de inversión, uno que no nos ponga en riesgo de perder todo nuestro capital cuando el mercado de valores se desplome. Y este objetivo es un fondo indexado, lo que significa comprar una cesta de acciones que sean iguales al índice.
La compañía indexadora seleccionará las acciones para formar el índice de acuerdo con reglas claras. Por ejemplo, el índice estrella "CSI 300" que mejor representa el mercado de acciones A está compuesto por los mercados de valores de Shanghai y Shenzhen. Excluye algunas acciones que tienen problemas financieros, pérdidas y han cotizado durante menos de una cuarta parte. luego, las acciones restantes se clasifican según su tamaño y clasificación según la liquidez, y se seleccionan las 300 acciones de alta calidad para formar un índice. Un índice también es como una lista de clasificación.
Al igual que los tres mejores estudiantes de la clase, sus calificaciones deben ser mejores que la calificación promedio de la clase. Si compramos las decenas o cientos de empresas que cotizan en bolsa con el mejor rendimiento, podemos superar la rentabilidad media de todas las empresas que cotizan en bolsa con una alta probabilidad.
En el mercado de valores, a menudo es un pequeño número de empresas estrella las que impulsan los beneficios de todo el mercado. William Bernstein, un famoso biógrafo estadounidense de historia financiera y económica y escritor de ciencia financiera, calculó una vez que desde 1926, todos los rendimientos de las inversiones en el mercado de valores de EE. UU. provienen de las 1.000 acciones con mejor desempeño, y estas 1.000 acciones solo representan el 4%. de todas las empresas cotizadas. Sin embargo, la mayoría de estas empresas estrella aparecen en listas de índices. Entre tantas acciones, es realmente difícil elegir 4 de 100, el 4% de esa estrella. Pero si compramos un índice, siempre podemos apostar por Bao Zhong.
La mayoría de la gente subestima en gran medida la dificultad de elegir una buena acción. Debido a la asimetría de la información, no podemos conocer la información verdadera de muchas empresas. Y el mercado está en constante cambio, y las empresas que eran rentables en el momento de la compra pronto pueden experimentar reveses.
Tomemos como ejemplo el mercado de valores estadounidense. Cuarenta años después, sólo 74 de las 500 empresas del índice S&P 1957 todavía existen en el índice. Las otras 426 empresas fracasaron, fueron fusionadas y adquiridas, o no lograron clasificarse en el índice S&P. Aquellas empresas estrella que brillaron en la historia pasada, como Nokia, Siemens, Ericsson y Sk, ahora han quedado muy atrás ante nuevas empresas.
Compre fondos indexados para no tener que preocuparse por quiebras o riesgos de cisne negro. En primer lugar, al seleccionar acciones para el índice, no se seleccionarán empresas con pérdidas o problemas financieros. Las empresas que han tenido un buen desempeño también serán expulsadas del índice cuando sus operaciones empeoren y ya no cumplan con los criterios de selección del índice. Las empresas del índice han cambiado lote tras lote, pero el índice siempre se ha mantenido.
En segundo lugar, si surgen algunos riesgos inesperados en un corto período de tiempo, incluso si tienen un impacto catastrófico en acciones individuales, los fondos indexados que contienen docenas o cientos de acciones no fluctuarán tanto.
Por lo tanto, incluso si el mercado cae, no tenemos que preocuparnos, porque no hay riesgo de que las acciones individuales quiebren y siempre podemos esperar una corrección. A través de la inversión fija, el mercado caerá, pero nos permitirá comprar más acciones a un precio más bajo. Esta es una buena oportunidad para comprar lentamente.
Lo que sube es riesgo y lo que baja es oportunidad. La inversión fija de fondos indexados nos hace invencibles. No te preocupes por cuántos puntos tiene el mercado, cualquier momento es bueno para empezar.