El rendimiento esperado del 18% es en realidad "cero". ¿Aún te animas a comprar estos productos financieros bancarios?

“Si no explicas la probabilidad de realización y sólo promueves la llamada tasa de rendimiento esperada y la tasa de rendimiento más alta, ¡estás actuando de forma deshonesta con los consumidores!” Productos financieros bancarios, el subsecretario general de la Comisión de Protección al Consumidor de Shanghai, Tang Jiansheng, dijo: Al diseñar productos, los bancos deberían jugar menos con la tecnología, prestar más atención a la conciencia y ser responsables ante los consumidores. ?

El rendimiento "parece fantástico" pero es difícil de conseguir.

Lo que provocó la ira de la Comisión de Protección al Consumidor de Shanghai fueron las tasas de rendimiento poco confiables de algunos productos financieros bancarios. La Comisión de Protección al Consumidor de Shanghai y la Escuela de Negocios de la Universidad Normal de Shanghai llevaron a cabo una investigación. Los resultados mostraron que la brecha entre el rendimiento más alto esperado y el rendimiento real de algunos productos financieros vencidos en el primer semestre del año pasado por 17 bancos comerciales era tan grande que simplemente se estaban burlando de los consumidores.

Por ejemplo, un producto financiero vinculado a acciones de Overseas Chinese Bank tiene un rendimiento máximo esperado del 18%, un rendimiento mínimo esperado de 0 y un rendimiento real de 0;

Jiangsu Bank Fase I El producto "Jubao Wealth Exclusive No. 4" tiene un rendimiento máximo esperado del 18,5%, un rendimiento mínimo esperado del 1,5% y un rendimiento real del 1,5%;

Un negocio vinculado al oro El producto financiero de China Everbright Bank tiene el rendimiento esperado más alto: 17,25%, el rendimiento mínimo esperado es 2,25% y el rendimiento real es 2,25%.

¿Lo viste? Una característica de estos productos financieros es que la tasa de rendimiento máxima esperada es muy alta, ¡y el rendimiento real que reciben los consumidores es la tasa de rendimiento mínima! En este sentido, a muchos consumidores les resulta difícil aceptar que cuando compren productos financieros, buscarán la mayor tasa de rendimiento. Incluso si no alcanzo la tasa más alta, ¿la tasa de rendimiento estará en el medio de la oficina central? La expectativa más alta era del 18%, pero al final el rendimiento real fue “cero”. ¡Es tan engañoso!

Esta situación no es única. La encuesta muestra que un tercio de los productos financieros cumplen en última instancia las "expectativas mínimas", mientras que menos del 4% de los productos cumplen las "expectativas más altas". En otras palabras, la tasa de rendimiento más alta es una "expectativa" inalcanzable que es casi imposible de lograr.

Yang, profesor asociado de la Escuela de Negocios de la Universidad Normal de Shanghai, dijo que la "tasa de rendimiento esperada más alta" parece hermosa, pero la probabilidad de realizarla en la práctica es muy pequeña. Por ejemplo, la tasa de rendimiento más alta para algunos productos es del 15%, pero la tasa de rendimiento esperada real calculada mediante simulaciones bancarias se concentra principalmente en el nivel del 2%. Los inversores en general, especialmente las personas mayores, se sienten atraídos por los rendimientos más altos, sólo para encontrar resultados decepcionantes.

Las "rutinas" de gestión de los bancos dependen de los sistemas.

Sin embargo, los bancos no aceptan estas quejas de los consumidores. Porque según las regulaciones pertinentes, los productos financieros pueden prometer la preservación del capital, pero no pueden prometer rendimientos fijos. Ésta es la mayor diferencia con el ahorro o la compra de bonos del tesoro. El rendimiento de los productos financieros suele estar vinculado a determinados activos, incluidas divisas, índices, acciones o materias primas. Dado que los activos vinculados fluctúan en el mercado, la tasa de rendimiento del producto financiero correspondiente es incierta y sólo puede expresarse en términos de tasa de rendimiento esperada para proporcionar a los clientes una referencia a la hora de comprar.

Y esta tasa de rendimiento esperada es sólo una referencia, no un compromiso con los clientes. Incluso si esto no se puede lograr, los clientes no pueden ser "quisquillosos" con el banco. Además, el banco también dio dos "expectativas", la más alta y la más baja. La tasa de rendimiento real no salió de este círculo, lo que demuestra que las "expectativas" son precisas y no están equivocadas. No diga que la tasa de rendimiento real no está "fuera del círculo", incluso si es inferior a la "expectativa mínima", ¡el banco no tiene ninguna responsabilidad!

Lo que dijo el banco también es cierto. Como nadie puede decir con precisión acerca de las fluctuaciones del mercado, la "expectativa" es una estimación aproximada y nadie puede garantizar si se hará realidad. Sin embargo, ¿puede ser esto una razón para que los bancos "esperan" casualmente? ¿O incluso engañar a los consumidores promocionando productos aumentando las "expectativas"?

De hecho, la "tasa de rendimiento esperada" de los productos financieros no se imagina de la nada. Tiene una base determinada y un conjunto de algoritmos. Por eso me gustaría preguntar a los jefes de los bancos: la tasa de rendimiento de la mayoría de los productos de gestión financiera bancaria actualmente en el mercado está entre el 3% y el 5%. ¿Cómo se calcula el 18% "esperado"? ¿Qué posibilidades hay de que se haga realidad? No es de extrañar que el Comité de Protección al Consumidor de Shanghai esté furioso, porque según estadísticas reales, la posibilidad de lograr estos llamados "mayores rendimientos" es extremadamente pequeña. Al igual que lanzar una moneda, lo que se predice no es la probabilidad de que salga cara y cruz. pero la probabilidad de que la moneda se levante ! Una probabilidad tan pequeña es como un pastel en el cielo, ¿verdad?

Por supuesto, los propios consumidores también deben ser conscientes de los riesgos. Los productos financieros no garantizan una tasa de rendimiento. No importa qué tan alto "se jacte" el banco, siempre compare precios al comprar.

¿Cuál es la tasa de rendimiento de la mayoría de los productos financieros del mercado? ¿Cuáles fueron las devoluciones de productos del banco en el pasado? Debemos saber lo que estamos haciendo. Si la tasa de rendimiento esperada es ridículamente alta, no debes ser codicioso y ponerle algunos signos de interrogación más.

Las siguientes sugerencias pueden resultarle útiles a la hora de adquirir productos financieros estructurados.

No te fijes únicamente en el rendimiento máximo esperado.

Los productos financieros estructurados están vinculados a objetivos de alto riesgo como acciones, índices bursátiles, divisas y oro. , y los rendimientos suelen estar dentro de un amplio rango, como 0-10%. De hecho, el rendimiento al vencimiento debería referirse al rendimiento del activo subyacente durante el período de observación, y la posibilidad de alcanzar el rendimiento más alto esperado es baja. Los inversores que compran dichos productos no pueden limitarse a considerar el rendimiento más alto esperado.

Limpiar el ratio de garantía de capital

En la actualidad, la mayoría de los productos financieros estructurados tienen garantía de capital, pero no creo que la garantía de capital signifique una garantía del 100% de la seguridad del capital. Debemos leer atentamente el índice de preservación de capital en el manual del producto. Algunos productos son productos parcialmente garantizados. Por ejemplo, un ratio garantizado del 90% significa que puede haber una pérdida del 10% del capital.

Los principiantes deben comprar con precaución

Si es nuevo en la gestión financiera o carece de experiencia y conocimientos en gestión financiera, no se recomienda comprar productos financieros estructurados. Si tiene cierta experiencia en inversiones, comprende el método de cálculo de ingresos de los productos financieros estructurados y puede asumir ciertos riesgos, entonces puede considerar comprar productos financieros estructurados.