El tratamiento contable de la contraprestación pagada por el accionista mayoritario en la reforma bursátil.
Nuevas cuentas de "derechos de circulación de división de capital" y "warrants por pagar"
Las "Disposiciones provisionales sobre el tratamiento contable relevante en la reforma de división de capital de las sociedades cotizadas" emitidas por el Ministerio de Hacienda exigir que las empresas Se establezcan nuevas cuentas de "derechos de circulación divididos en acciones" y "warrants por pagar" para calcular el valor de los derechos de circulación obtenidos y los warrants emitidos, respectivamente.
El "Reglamento" exige que los derechos de circulación obtenidos por una empresa no se traspasen en tiempos normales y, en general, no se establecerán provisiones por deterioro. Cuando una empresa vende acciones no negociables que han obtenido derechos de circulación, el "depósito bancario" se debitará según el monto real recibido, y la "inversión de capital a largo plazo" se acreditará según el valor contable de la inversión de capital a largo plazo. correspondiente a las acciones enajenadas, y la diferencia se acreditará o debitará a “Ingresos de Inversiones”. Al mismo tiempo, de acuerdo con el costo de los derechos negociables de acciones divididas que deben trasladarse, se debitarán los "ingresos de inversiones" y se acreditarán los "derechos negociables de acciones divididas".
Los "Reglamentos" también exigen que las empresas reflejen por separado la partida "derechos de negociabilidad de acciones" en la partida de activos a largo plazo de su balance; la partida del pasivo corriente. Además, los derechos de circulación de acciones no negociables obtenidos mediante compromiso o emisión de warrants deberán revelarse en las notas a los estados financieros y explicar el contenido específico del compromiso para los warrants de suscripción o de venta emitidos, las notas; a los estados financieros también se debe revelar. El contenido específico de la emisión se describe en .
Adjunto: Disposiciones provisionales sobre tratamientos contables relacionados con la reforma del comercio de acciones de las empresas que cotizan en bolsa
Con el fin de seguir implementando las "Varias opiniones sobre la promoción de la reforma, la apertura y la estabilidad" del Consejo de Estado. Desarrollo del Mercado de Capitales" (Consejo Estatal de Desarrollo [2004 ]3), de acuerdo con documentos relevantes como la reforma del comercio de acciones de las empresas que cotizan en bolsa, las regulaciones pertinentes sobre el tratamiento contable para los accionistas de acciones no negociables (en adelante denominadas "empresas ") en la reforma del comercio de acciones son los siguientes:
1. Contabilidad Configuración de cuentas y tratamiento contable de la contraprestación de pago
Las empresas deben establecer los "derechos de circulación divididos de acciones" y " "cuentas de warrants por pagar" para contabilizar por separado los valores cotizados en bolsa y obtenidos mediante el pago de contraprestaciones de diversas formas. Los derechos de circulación (en adelante, derechos de circulación) y el valor de los warrants emitidos por las empresas para obtener derechos de circulación.
(1) Derechos de circulación adquiridos mediante pago en efectivo De acuerdo con el plan de división de acciones aprobado, una empresa que adquiere derechos de circulación mediante pago en efectivo deberá debitar la "división de acciones" de acuerdo con el monto pagado. cuenta de derechos de circulación, crédito "depósito bancario" y otras cuentas.
(2) Los derechos de circulación obtenidos mediante acciones liberadas o reducción de acciones Los derechos de circulación obtenidos por las empresas en forma de acciones liberadas o reducción de acciones de acuerdo con el plan de división de acciones aprobado se contabilizarán utilizando el costo. Para las inversiones a largo plazo, el valor en libros de la inversión patrimonial a largo plazo correspondiente a la bonificación o reducción de acciones se debitará de la cuenta de "acciones negociables y derechos negociables" y se acreditará a la cuenta de "largo plazo". inversión de capital"; la inversión a largo plazo se contabilizará utilizando el método de participación. Al acreditar la cuenta de "inversión de capital a largo plazo", las cuentas detalladas pertinentes deben acreditarse en proporción (lo mismo a continuación).
(3) Derechos de circulación obtenidos mediante la emisión de warrants de suscripción
1. Los warrants de suscripción se otorgan directamente a los accionistas de acciones negociables.
Según el plan de división de acciones aprobado, la empresa obtiene los derechos de circulación emitiendo certificados de suscripción directamente a los accionistas de acciones negociables. Los certificados de suscripción emitidos se registran en los libros de registro correspondientes.
Cuando el titular de un warrant de suscripción ejerza el derecho de suscripción para comprar acciones de una empresa, ésta deberá debitar de la cuenta "depósito bancario" según el precio recibido, y debitar la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de valores Registre la cuenta "derechos de circulación de acciones divididas", y acredite la cuenta "inversión de acciones a largo plazo" de acuerdo con el valor en libros de la inversión de acciones a largo plazo correspondiente a la parte accionaria reducida, y acredite o debite la cuenta. cuenta "ingresos de inversiones" según la diferencia.
Si el titular de un warrant ejercita el derecho de suscripción y exige que la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado se liquide en efectivo, la empresa debitará los "derechos de circulación fraccionados" de acuerdo con el monto real pagado en la cuenta, acreditar en la cuenta "Depósito Bancario". Los registros de los bonos de suscripción correspondientes deberán cancelarse al mismo tiempo en el libro de registro para su inspección.
2. Vender los warrants de suscripción a accionistas de acciones negociables a un precio determinado.
Para los derechos de circulación obtenidos mediante la emisión de warrants de suscripción a un precio determinado según el plan de división de acciones aprobado, la empresa deberá debitar la cuenta "Depósitos Bancarios" y acreditar los "Warrants por Pagar" según el monto real. recibido.
Cuando el titular de un bono de suscripción ejerza su derecho de suscripción para comprar acciones de una empresa, la empresa deberá debitar la cuenta de "depósito bancario" según el precio recibido, y debitar la cuenta de "depósito bancario" según el precio recibido. a la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de las acciones, registre la cuenta "derechos negociables divididos en patrimonio" y debite la cuenta "warrants por pagar" según el monto calculado según la proporción de la porción ejercida correspondiente a todos los warrants emitidos. De acuerdo con el valor en libros de la inversión de capital a largo plazo correspondiente a la porción reducida de acciones, se acreditará la cuenta "Inversión" de capital a largo plazo, según la diferencia, se acreditará o debitará la cuenta "Ingresos de inversión".
Si el titular de un warrant de suscripción ejercita el derecho de suscripción y exige que la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de bolsa se liquide en efectivo, el importe se calculará en función de la proporción de la parte ejercida correspondiente a todos los warrants emitidos se debitarán. La cuenta de "warrants por pagar" se acreditará en la cuenta de "depósito bancario" en función del importe real pagado, y la cuenta de "derechos de circulación divididos en acciones" se debitará en función de la diferencia.
Cuando expire el período de garantía de suscripción, el saldo de la cuenta "Warrants por pagar" debe compensarse primero con la cuenta "Derechos de circulación de acciones negociables" después de que se compense el saldo de la cuenta "Derechos de circulación de acciones negociables". reducido a cero," El saldo de la cuenta "Warrants por Pagar" se incluye en la cuenta "Reserva de Capital".
(4) Los derechos de circulación obtenidos mediante la emisión de warrants de venta
1. Los warrants de venta se otorgan directamente a los accionistas de acciones negociables.
De acuerdo con el plan de división de acciones aprobado, la empresa obtiene los derechos de circulación emitiendo warrants de venta directamente a los accionistas de acciones negociables. Los warrants de venta emitidos se registran en los libros de registro correspondientes como referencia.
Cuando el titular de la garantía de venta ejerza el derecho de vender las acciones a la empresa, la empresa debitará la cuenta "derechos de circulación divididos" de acuerdo con la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de las acciones. y pagar el El precio se acreditará en la cuenta de "depósito bancario" y la diferencia se debitará de la cuenta de "inversión de capital a largo plazo" o de "inversión a corto plazo".
Si el titular de una opción de venta ejerce el derecho de venta y requiere la liquidación en efectivo por la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de valores, la empresa deberá debitar los "Derechos de circulación de acciones divididas" en función del valor real. monto pagado. "Cuenta, acreditar la cuenta "Depósito Bancario". El registro de los warrants de venta correspondientes se cancelará al mismo tiempo en el registro de inspección.
2.Vender warrants a los accionistas de acciones negociables a un precio determinado.
Para los derechos de circulación obtenidos mediante la emisión de warrants a un precio determinado de acuerdo con el plan de división de acciones aprobado, la empresa debe debitar la cuenta "Depósitos bancarios" y acreditar la cuenta "Cuentas por pagar" según el monto real. Orden recibida".
Cuando el titular de una garantía de venta ejerce el derecho de vender las acciones a la empresa, la empresa debitará la cuenta "derechos negociables divididos en acciones" de acuerdo con la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de las acciones. , y calcular el El monto calculado como la proporción de la parte derecha correspondiente a todos los warrants emitidos se carga a la cuenta "warrants por pagar" Según el precio pagado, se acredita a la cuenta "depósito bancario". Se carga en la cuenta "inversión de capital a largo plazo" o "inversión a corto plazo".
Si el titular de un warrant de venta ejerce el derecho de venta y requiere la liquidación en efectivo por la diferencia entre el precio de ejercicio y el precio de mercado de valores, el importe se calculará en función de la proporción de la parte de ejercicio que corresponda. a todos los warrants emitidos, endeudamiento Registre la cuenta de "warrants por pagar", acredite la cuenta de "depósito bancario" según el monto del pago real y debite la cuenta de "derechos de circulación divididos en acciones" según la diferencia.
Cuando expira el período de vencimiento de la garantía de venta, el saldo de la cuenta de "warrants por pagar" debe compensarse primero con la cuenta de "Derechos de circulación negociados en acciones" después del saldo de los "Derechos de circulación de acciones trenzados". " cuenta se reduce a cero. El saldo de la cuenta "Warrants por pagar" se incluye en la cuenta "Reserva de capital".
(5) La empresa con derechos de circulación obtenidos mediante la conversión de la reserva de capital de la empresa que cotiza en bolsa o la distribución de dividendos en acciones a los accionistas de acciones negociables transferirá las acciones de la empresa que cotiza en bolsa a la empresa que cotiza en bolsa de acuerdo con el acuerdo aprobado. plan de división de acciones. La parte de las acciones formada mediante la conversión de reservas de capital o la distribución de dividendos en acciones a accionistas no negociables y su entrega a accionistas circulantes debe contabilizarse primero de acuerdo con la conversión de reservas de capital o distribución de dividendos en acciones de la empresa que cotiza en bolsa. Luego, la empresa llevará a cabo el tratamiento contable de la donación de acciones a accionistas de acciones negociables de conformidad con lo dispuesto en el párrafo (2) de este reglamento.
(6) Las empresas con derechos de circulación obtenidos mediante la inyección de activos de alta calidad en empresas que cotizan en bolsa, la exención de deudas de las empresas que cotizan en bolsa y la asunción de deudas de empresas que cotizan en bolsa deberán inyectar activos de alta calidad en las empresas que cotizan en bolsa de acuerdo con el acuerdo aprobado. plan de división de capital, eximir de deudas a las empresas que cotizan en bolsa o soportar deudas para las empresas que cotizan en bolsa, se debe debitar la cuenta "Derechos de circulación de división de capital" y acreditar las cuentas de activos o pasivos correspondientes de acuerdo con el valor en libros de los activos inyectados, deudas exentas y asumió deudas.
(7) Una empresa que obtenga derechos de circulación a título de compromiso obtendrá los derechos de circulación de acciones no negociables a título de compromiso según el plan de división de acciones, y únicamente los registrará en la referencia correspondiente. libro Cuando se realice el compromiso, se procederá entonces al tratamiento contable correspondiente de conformidad con los principios de estas normas.
II.Tratamiento contable de la enajenación de acciones no negociables que hayan obtenido derechos de circulación
Los derechos de circulación obtenidos por una empresa no suelen prorrogarse, ni tampoco provisiones por deterioro. Cuando se enajenen acciones no negociables con derechos negociables, la parte vendida se arrastrará proporcionalmente. Cuando una empresa venda acciones no transables que hayan obtenido derechos de circulación, la cuenta de "depósito bancario" se debitará según el monto recibido, y la cuenta de "inversión de capital a largo plazo" se acreditará según el valor en libros de la acción a largo plazo. -Inversión accionaria a largo plazo correspondiente a la porción de las acciones vendidas, y la diferencia se acreditará a la cuenta "Inversión accionaria a largo plazo", o se acreditará o debitará a la cuenta "Ingresos por inversiones". Al mismo tiempo, de acuerdo con el costo de los derechos negociables de acciones divididas que deben trasladarse, se debita la cuenta de "ingresos de inversiones" y se acredita la cuenta de "derechos negociables de acciones divididas".
3. Presentación de los estados financieros Las empresas deben incluir por separado la partida "derechos de acciones negociables" en la partida de activos a largo plazo de su balance; deben incluir por separado la partida "warrants por pagar" en la partida de; reflejan los pasivos corrientes. Para los derechos de circulación de acciones no negociables obtenidos mediante compromiso o emisión de warrants, se deberá revelar en las notas a los estados financieros y explicar el contenido específico del compromiso, para los warrants de suscripción o de venta emitidos, se deberá explicar; También se explicará en las notas a los estados financieros el contenido específico de la opción de compra o venta emitida.
Breve comentario: Todavía es muy necesario determinar los métodos de tratamiento contable relacionados con la reforma accionaria. Sin este documento del Ministerio de Finanzas, no hay reglas sobre cómo los principales accionistas manejarán los activos. en la contabilidad después del pago de la contraprestación, especialmente después de la reforma accionaria, dado que las acciones en poder de los principales accionistas se han vuelto negociables, es necesario aclarar cómo contabilizar dicho capital. Y explica además lo ridículo que es que los grandes accionistas prometan más dividendos después de la reforma accionaria. Con este método contable, a los grandes accionistas les gustan más los dividendos que los accionistas negociables. A su vez, también muestra que el propósito de la reforma accionaria es alinear los dividendos. intereses de los pequeños y grandes accionistas También se convierte en una promesa para los accionistas de pagar más dividendos, como si los dividendos los dieran ellos.
Además, la determinación de los métodos de tratamiento contable relacionados con la reforma accionaria tendrá un efecto positivo en la aceleración del proceso de reforma accionaria. La vacilación de esperar y ver qué pasa en algunos lugares también cambiará. más importante es la claridad en el tratamiento de los activos, que sin duda es ¡Al diablo con las tonterías que trascenderán el patrimonio neto y harán desaparecer los activos estatales! (No hay pérdida de activos en el mercado de valores chino, sólo saqueo). Pero también hemos visto el contenido de cómo lidiar con la distribución de warrants. De esto podemos inferir que los warrants todavía se emiten en grandes cantidades. están rampantes en el mercado de valores chino, que tiene poco valor de inversión, habrá ¿Cuántas personas valoran la inversión de valor? La reforma accionarial ha empujado la inversión en valor al abismo. Me pregunto si todavía es necesaria una reforma. Es hora de despertar ante la política de acelerar la reforma accionaria. Los inversores no darán la bienvenida a una reforma accionaria que sea sólo para los derechos de circulación y para restaurar la función de ganar dinero. El resultado de jugar en el mercado es que el mercado tome represalias. Desde la venganza de 2001 hasta ahora, ¿no es suficiente?